Mis on volatiilsuse? Mis on volatiilsus, ja miks see on vajalik?

Mis on volatiilsuse? See termin viitab hindade varieeruvust. Kui diagrammi määrata minimaalse ja maksimaalse hinnaga teatud perioodi jooksul, vahemaa kahe väärtuse on variatsiooniulatus. See on volatiilsusega. Kui hind järsult suurendab või vähendab volatiilsust kõrge. Kui muutus vahemikus kõikuda kitsastes piirides, siis - madal.

Päritolu mõiste

Termin "volatiilsuse" pärineb «lenduvate» - keskprantsuse sõna, mis omakorda tuli Ladina «volatilis» - «kiire", "lenduv". Väärib märkimist, et Prantsuse on erinevaid definitsioone volatiilsust. See termin on nimetatud ka suuremana väärtus.

volatiilsuse teooria

See teooria põhineb muutuste analüüs tahes majanduslikke näitajaid: intressimäärad, hindade ja nii edasi. See võtab arvesse toimuvaid muutusi üle pika aja. Määrata kindlaks, milliseid volatiilsus, ökonomeetria eristada kahte peamist komponenti. Esimene - trendi kui hinnakõikumine toimub vastavalt teatavatele seadustele. Teine - volatiilsus, kui muutused on juhuslikud. Täpselt ennustada olukorda, on vaja arvesse võtta mitte ainult keskmine väärtus, vaid ka oodatud kõrvalekalle keskmisest.

Näiteks analüüsis väärtpaberituru peab arvestama juhuslikud kõrvalekalded näitajate nagu kulude aktsiaoptsioonid, aktsiad ja muud finantsinstrumendid on väga sõltuv riske. volatiilsust teooria poolt välja töötatud Ameerika majandusteadlane Robert Engle. Ta kindlaks, et kõrvalekalle trend võib muutuda aja jooksul oluliselt - perioodide järgneb perioode väikesi muudatusi tugevusi. Tegelik volatiilsuse muutuja, kaua majandusteadlased on analüüsis kasutatud ainult staatilised meetodid põhinevad püsivuse see näitaja. Robert Engle aastal 1982, on välja töötanud mudeli, mis tähendab muutuja leviku volatiilsus, millega oli võimalik ennustada hinna muutusi.

volatiilsuse tüüpi

Arvestades, et selline kõikumine, on vaja märkida kahte tüüpi: ajalooline ja eeldatav väärtus. Ajaloolised vaated - meede võrdne standardhälbe hind finantsinstrumendi üle antud aja jooksul, mis on arvutatud lähtudes olemasolevate informatsioon selle väärtust. Kui me räägime turu eeldatava volatiilsuse see näitaja on arvutatud rahalise väärtuse instrument põhineb eeldusel, et turuhind peegeldab võimalikke riske.

Turul peaks arvestama mitte ainult suunas, vaid ka ajavahemik, mille on muutunud, kuna see mõjutab tõenäosus, et hind varade väärtus ületab kriitilise osalejale. Et määrata rekord volatiilsus Üldiselt on vaja arvutada volatiilsuse aktsia indeks.

Kuidas ja miks volatiilsuse mõõdetakse

Lihtsaim viis kindlaks Indeksi näitaja standardhälbe ja kasutamise tõeline hinnavahemik - ATR. Esimene asi, et määrata kindlaks keskmine väärtus selle volatiilsuse valuutapaari pikka ajaperioodi ja seejärel analüüsis peab koostama suhet ja keskmist praeguse volatiilsuse.

Tõendama hinnakõikumiste on vaja analüüsida võimalikku kasumlikkust valuuta paari. Kui kiiruse muutumise hindade kõrge tase, ning seega levik on väike, siis saame rääkida kõrge kasumlikkus. Väärib märkimist, et kõrge volatiilsus seotud suurema riskiga, kui kaitsev et "stop loss" on oluline, ja ka suurendada potentsiaalset kahjumit.

Bollinger Bands

Visualiseerida, mida volatiilsus, siis tuleks kasutada informatiivne näitaja - Bollinger Bands. Ta juhib kanali hinnad märkimisväärselt paisub see klõpsatusega muutusi. Kui proov on kitsastes piirides, see võib viidata algavale tulus liiklust, kuid tasub meenutada, et üsna sageli sellist jaotust võib olla vale. Kui me defineerime keskmine väärtus volatiilsus valuuta paari päeva, saame poolt loodud igapäevane minimaalne või maksimaalne võtta see arv ja lõpuks saada seatud eesmärgiks viia kasumlikkuse ja paigaldus et "stop loss".

Näiteks, kui võtta arvesse, et paari päeva tavaliselt läheb jooksul sada punkti, siis ei ole vaja panna "stop loss" vahemaa kakssada ei ole mõtet loota suurt kasumit, mis ületab keskmine päevane vahemikus. Kui me analüüsime hinnariski kohta finantsturgudel, siis näiteks arvutamist tuleks arvesse võtta volatiilsus aktsiate ise ei ole järjestus hinnad ja järjestus suhteline muutus. Seega on võimalik saavutada suuremat võrreldavust erinevate vara. Näiteks võivad uued osad kümme korda suurendada ja langus kulu, nii et oodata on volatiilsusega aktsiate, kasutades absoluutväärtusi on võimatu. Lisaks jada suhteline muutus on stabiilsem selles mõttes, et selle keskmine väärtus ja dispersiooni ei liigu võrreldes samade näitajatega ei analüüsita hindadega. Igal juhul, nagu üldiselt arvatakse.

volatiilsuse näitajad

Vaatamata sellele, et paljud töötajad tegelevad keskused väidavad, et volatiilsuse valuutapaari näitab hea kasumlikkuse tehingu, ärge unustage, et kõrge volatiilsus - Selle suurenenud riski. Lenduvatest paari õnne saab keerata kiiresti ja kahjum suureneb märgatavalt. Et vähendada riske, siis tuleb alati kasutada selleks "stop loss", isegi kui turg läheb suunas kasumit ja ütleb midagi võimalik kahju. Valuutaturul volatiilsuse näitajad on Bollinger Bands, CCI, näitajad Chaikin. Kasutatakse ka standardhälbe parameetrite näitajad.